Инвестиционный доход важен для клиентов, но редко это является их главным приоритетом.
Никто не хочет видеть, как его благосостояние съедает инфляция или оно уменьшается из-за неудачной инвестиции. Основная масса наших клиентов – люди (первое поколение состоятельных людей), которые напряженно работали, формируя свое состояние, и они придут в ужас, если оно растратится по пустякам. Комплексное сохранение состояния остается нашей основной задачей.
Одной из основных услуг, предоставляемых семейным офисом, является управление инвестициями, независимо от того находится ли оно на усмотрении специалистов семейного офиса или же осуществляется Вами по их рекомендации. В то время, как получение прибыли, конечно, важно для наших консультантов, они всегда управляют активами клиента, руководствуясь нашими основополагающими принципами, ориентированными на получение существенных прибылей при приемлемом уровне риска. Размеры риска и требования к инвестициям зависят от конкретного клиента, его целей и обстоятельств.
Что касается распределения инвестиций, частные лица более гибки в этом вопросе, чем институциональные инвесторы. Это помогает в выборе вариантов, приносящих привлекательные доходы. Некоторые клиенты могут решить инвестировать в строительство недвижимости в Лондоне или фонды, посвященные альтернативным классам активов, как, например, наш Paradis Wine Fund.
Инвестиционные портфели и самостоятельные возможности — не единственные способы получения значительных доходов от активов. Аккуратное структурирование состояния может само по себе привести к значительным накоплениям и оптимизации налогов, а также, сохранить, распределить и передать состояние следующему поколению. Еще один надежный вариант для клиентов – использование трастов или фондов для обеспечения максимальной защиты активов. Концепция траста исходит из желания раздельного владения активом, когда один человек владеет собственностью, с которой другой человек тоже получает прибыль.
Трасты могут объединять в себе разные активы. Это может быть особенно полезно для людей, бизнес которых состоит из многочисленных компаний без централизованной системы управления и контроля. Учредитель траста может оставлять за собой право руководства доверительными управляющими и бизнесами, включенными в структуру траста.
Управление портфелем: прибыли — это только часть всей истории
Главная цель наших специалистов по инвестициям – получение наиболее высокой прибыли в рамках, оговоренных с клиентом конкретными параметрами риска, но это лишь часть всей истории. Семейные офисы предлагают гораздо более широкий спектр услуг, чем просто управление инвестициями – наши клиенты оценивают получение прибылей от инвестиций в числе пяти основных приоритетов, но не всегда это приоритет номер один. В зависимости от приоритетов клиента, подход к инвестициям индивидуален, и никогда не бывает двух одинаковых клиентов. Некоторые из них могут иметь похожие требования, но не существует такой вещи, как типовой инвестиционный портфель.
Многие состоятельные люди все еще скептически относятся к перспективам большого роста капитала, и только небольшое количество семейных офисов нацелены на обеспечение роста капитала (в отличие от сохранения капитала). Это правдиво, не смотря на то, что повышение стоимости капитала обычно не входит в круг обязанностей семейного офиса.
Для тех, кто все-таки ориентирован на рост капитала, выбор очевиден: единственные активы, обеспечивающие долгосрочное повышение стоимости капитала – акционерный капитал, недвижимость и высокодоходные облигации. Этот класс активов хорошо себя показывал до недавнего времени, особенно на развитых рынках. Семейные офисы должны были инвестировать в эти области, если они были заинтересованы в хороших прибылях. Теперь фокус сдвигается все больше в сторону развивающихся рынков.
Уравновешивание стремления к получению хороших прибылей также важно, как и необходимость управления рисками. Предприниматели принимали на себя значительные риски при ведении своих дел и стремятся сохранить накопленное состояние. Для очень состоятельных людей также характерно иметь сильную привязанность к определенной стране – обычно той, где они заработали свои деньги. Роль семейного офиса заключается в консультировании, каким образом лучше всего распределить активы по всему миру и добиться уменьшения риска посредством географической диверсификации.
Развитие семьи
Работа с семьей отличается от работы с учреждением, и тип консультаций и предоставленные услуги должны это отражать. Известно, что состояние семьи истощается за три поколения, поэтому правильное планирование преемственности занимает центральное место среди основных услуг семейного офиса. Обязательство управлять деньгами нескольких людей, а не одного человека или учреждения – один из ключевых факторов в формировании консультаций, которые мы оказываем нашим клиентам.
Стремление финансовых консультантов к краткосрочным результатам не соответствует потребностям людей к формированию ценностей для поколений своей семьи , а так же сохранения благосостояния. Клиенты счастливы, если их деньги находятся «под замком» а течение не очень или очень длительного периода, но им требуется достаточное количество наличности, чтобы прожить. Это должно учитываться их консультантами. В частности, людям нужен доход, также, как и хочется им роста капитала, поэтому данные факторы определяют суть инвестиций или инструменты их инвестиционного портфеля. Мы можем предоставить необходимую консультацию по любой инвестиции, соответствующей их целям, независимо от класса актива, размера или длины сделки: от частной инвестиции до инфраструктурных проектов.
Расширяющийся репертуар
В то время, как управление инвестициями и структурирование состояния все еще остаются основой услуг, оказываемых семейным офисом, изменяющиеся нужды сегодняшнего состоятельного человека призывают семейные офисы к расширению своего репертуара услуг. В компании Oracle Capital Group клиенты могут получить широкий спектр услуг под одной крышей, что очень привлекает сегодняшнего состоятельного человека, не располагающего большим количеством свободного времени. Клиенты могут обратиться к нам за помощью в решении юридических вопросов, консультациями по финансированию активов, страхованию, помощью в поиске недвижимости в новом городе или даже школы для их детей.
Благотворительность – хороший пример того, как семейный офис может помочь клиентам получать выгоду, которая далека от финансовой. Управление состоянием – только основа пакета услуг компании Oracle Capital Group; мы также предлагаем нашим клиентам услуги по планированию в благотворительной сфере и помогаем им создать свои собственные благотворительные фонды. Мы предоставляем стратегические консультации, помогаем с запуском проекта и, что самое важное, связываем клиентов с доверительными управляющими и потенциальными спонсорами.
Такой подход также приносит пользу клиентам с точки зрения бизнеса. Когда клиенты выходят со своими компаниями на зарубежные рынки и стремятся там закрепиться, они сталкиваются с тем, что на европейском и американском рынках довольно сложно получить признание. Однако, через благотворительность компания может быстро повысить свою ценность.
Успех наших инициатив демонстрирует несколько моментов. Во-первых, выгода, к которой стремится клиент, не всегда выражается в денежном эквиваленте. Во-вторых, наш подход должен быть клиент — ориентированным и, в-третьих, хорошая прибыльность для одного клиента может не быть так хороша для другого. Если мы беремся за управление инвестициями от имени клиента, мы должны стремиться получить прибыль, но это лишь часть истории. Чтобы преуспеть, семейный офис должен выходить за рамки простого стремления к получению инвестиционной прибыли, понимая и воплощая в жизнь то, что важно для клиента.
Если Вам понадобятся рекомендации, советы или Вы захотите связаться с нашими экспертами, звоните по телефону +44 (0) 207 725 6900 или пишите на info@orcap.co.uk. Наши эксперты будут рады ответить на все Ваши вопросы.
